만기 매칭형 (존속기한형) 채권 ETF 가 예금보다 낫다고?

고금리시대에 안정적인 투자를 하고 싶으신가요?

그런 분들에게 요즘 인기있는 만기 매칭형 (존속기한형) 채권 ETF 를 소개해 드리겠습니다.

 

 

1. 만기 매칭형 (존속기한형) 채권 ETF 란?

일반적인 채권 ETF는 금리 변동에 따른 채권가격변동을 통한 차익 실현을 목적으로 합니다. 따라서 채권의 만기보다는 가격 움직임에 더 큰 목적을 두고 있기에 보유한 채권의 만기는 일치하지 않습니다.  하지만, 지금같은 고금리 시대에서는 채권의 가격은 하락하기에 수익을 내기가 어렵고 만기까지 보유하고 원금과 이자를 돌려받는 것이 유리할 수 있습니다. 물론 만기가 길면 변동성이 커지기 때문에 만기가 짧은 채권을 보유하는 것이 좋습니다.

 

만기 매칭형 채권 ETF 는 특정 년월에 만기가 도래하는 채권을 편입, 운용하고 해당 만기가 도래하면 상장폐지하는 ETF 입니다. 그리고 투자자가 만기까지 상품을 보유하는 경우 금리 변동에 관계없이 ETF를 산 가격에 해당하는 기대금리(YTM) 를 받을 수 있습니다. 현재 1~3년 만기 채권 ETF의 경우 약 4% 만기수익률로 은행예금에 비해서 좀 더 낫다고 볼 수 있습니다. 

 

 

2. 투자예시

만기가 1년 정도 남은 상품을 통해 한번 살펴보도록 하겠습니다. 절대 투자 권유가 아닙니다. 

 

 

 

현재 기준으로 가입하게 되면, 1년후 2024년 10월 만기까지 보유하면 4.35% 만기 수익률을 얻을 수 있습니다. 만약 중간에 금리가 인하되면 채권 가격이 상승하여 ETF 를 매도하여 수익을 실현할 수도 있습니다. 고금리 시대에 예금금리보다는 높게, 그리고 안정적으로 투자가 가능합니다.

 

3. 수수료 및 세금

하지만, 만기 매칭형 ETF 의 단점도 있습니다. 바로 운용보수입니다. 따라서, ETF 를 찾아보실때 운용보수를 꼭 비교해 보시기 바랍니다.

 

 

추가로 세금문제도 생각해 볼 수 있습니다. 따라서 세금이연을 시킬 수 있는 IRP, 퇴직연금 DC, 개인연금 등을 통해 투자하시는 것도 추천드립니다.

 

긴 글 읽어주셔서 감사합니다.